L’Institut Català de Finances a través de l’IFEM ha signat aquests convenis amb una dotzena de xarxes d’inversors privats Catalanes, entre les quals es troba Lleida Business Angels (LLBA), amb qui va signar conveni el passat 13 de desembre de 2011. L’import total màxim de la línea de co-inversió és de 10 milions d’euros i que té una durada fins el 31.12.2015.
L’IFEM (Instruments Financers per a Empreses Innovadores, SL) és una societat participada al 100% per de l’Institut Català de Finances (ICF) i té per finalitat la gestió del referit fons que té un origen en els fons del programa JEREMIE de la Comissió Europea (Nota 1).
A través d’aquest conveni, s’estipula que LLBA recomanarà a l’IFEM PIMES, microempreses i projectes, preferentment innovadors, en els que inversors privats hi hagin invertit o hi tinguin interés en invertir. per a que aquest els analitzi si són cofinançables mitjançant prèstecs participatius.
Els criteris de selecció de projectes serán els següents:
- Qualitat i viabilitat del projecte.
- Professionalitat de la gestió, coneixement del sector i capacitació tècnica.
- Empreses que s’adrecin a mercats en creixements significatius a mig i llarg termini.
- Coherència entre els mitjans (tècnics, humans, financers) existents i previstos amb els objectius.
- Coherència del dimensionament proposat amb la realitat i necessitats del sector d'activitat, proveïdors i clients.
- Viabilitat tècnica del projecte.
- Nivell de risc.
- Definició dels objectius proposats.
No s’aportaran recursos a projectes en l’àmbit immobiliari i financer (veure Nota 2). Les inversions presentades seran estudiades per ordre de recepció.
Les condicions econòmiques dels prèstecs participatius són les següents:
- Import operacions: entre 50.000 i 200.000 euros per projecte. L’import màxim será la suma de la inversió dels inversors privats.
- Interés fix: Euríbor +4,5%. Amb clàusula de revisió.
- Interés variable: Es determinarà en funció del compliment del pla de negoci. Màxim 15% (incloent el fix).
- Interés de demora: 10%.
- Comissió de gestió: 0,5%
- Garanties: sense garanties.
- Desemborsament: a mesura que desemborsin els inversors privats.
- Dividends: Les companyies finançades no podran distribuir dividends mentre el préstec participatiu no s’hagi cancel·lat totalment.
- Pagament anticipat: Si l’inversor privat surt de la inversió IFEM exigirà la cancel·lació del préstec; si la sortida és amb plusvàlues, el variable més el fix d’IFEM será equivalent a la TIR obtinguda pels inversors amb un topall del 15%.
Nota 1:
El programa JEREMIE (Joint European Resources for Micro to Medium Enterprises) és una iniciativa conjunta de la Comissió Europea i el Fons Europeu d’Inversions destinada a incrementar l’accés al finançament per a microempreses i Pimes a Europa.
Els fons JEREMIE provenen parcialment dels Fons Estructurals per al període 2007-2013 i són traspassats als estats membres i a les seves regions per a ser invertits en PIMES.
Els fons s’adrecen principalment a projectes de creació d’empreses, transferència de tecnologia, fons de tecnologia i innovació, mitjançant l’aportació de capital, garanties i microcrèdits.
Nota 2:
Sectors i operacions excloses de finançament / inversió:
a) Interessos deutors;
b) Adquisició de terrenys per import superior al 10% de la despesa total subvencionable
de l’operació considerada;
c) Desmantellament de centrals nuclears;
d) Impost sobre el valor afegit recuperable;
e) Despeses en millores de l’eficiència energètica i d’utilització d’energies renovables en
vivendes:
f) Intermediació financera i assegurances;
g) Immobiliari;
h) Joc i apostes;
i) Fabricació, distribució i comerç d’armament;
j) Serveis bancaris;
k) Producció primària, transformació i comercialització dels productes agrícolas;
l) Empreses que operen en els sectors de la pesca i l’aqüicultura;
m) Activitats relacionades amb l’exportació a tercers països o Estats Membres;
n) Empreses actives en el sector del carbó;
o) Empreses que portin a terme per compte aliè operacions de transport de mercaderies per carretera;
p) Empreses en crisi;
q) Empreses subjectes a una ordre de recuperació excepcional.
